• As bolsas europeias estão sob pressão, seguindo a tendência de negociação moderada que ocorreu durante a sessão Ásia-Pacífico (APAC).
• Nos Estados Unidos, os futuros estão em alta com o NQ liderando, apesar do aumento dos rendimentos nos títulos de dívida pública que caíram na semana passada.
• O DXY está em alta em detrimento dos pares do G10, com ativos de refúgio JPY e CHF ficando para trás conforme os rendimentos dos títulos públicos aumentam.
• Os valores dos títulos de dívida pública diminuem à medida que os discursos de membros do FED ganham destaque; Bowman disse que mais aumentos são prováveis, enquanto Williams disse que estamos bem próximos da taxa máxima.
• As commodities estão no vermelho devido o sentimento de risco na APAC e Europa permanecer e à força do dólar americano.
• No calendário econômico, destaque para discursos de Pill do BoE, Bostic, Harker e Bowman do Fed.

SESSÃO EUROPEIA

AÇÕES

• As bolsas europeias estão experimentando uma pressão moderada, com um sentimento geral de indecisão nos mercados, resultando em um declínio de 0,3% no índice Euro Stoxx 50. Os setores de ações estão apresentando resultados diversos, e as particularidades individuais das ações estão um pouco limitadas.
• Nos Estados Unidos, os futuros estão em alta e apresentam um ligeiro desempenho superior no NQ após uma pressão marcante na semana passada; ES +0,3%, NQ +0,4%.

FOREX

• Um início de semana estável para o dólar e para o índice, seguindo a queda da semana passada após a divulgação do relatório de folhas de pagamento não agrícolas (NFP) na sexta-feira.
• As moedas AUD e NZD estão entre as com melhor desempenho no dia, com o AUD dentro da região de preço de sexta-feira entre 0,6540 e 0,6609, e o NZD flutuando de um lado para o outro no 0,6100.
• Os ativos considerados refúgio estão ficando para trás, já que os títulos do Tesouro dos EUA (USTs) e os títulos do governo alemão (EGBs) caem e as diferenças de rendimento se tornam desfavoráveis. Enquanto isso, o EUR não reagiu positivamente aos dados melhores do que o esperado do Sentix após outro lançamento alemão fraco.
• O Banco Popular da China (PBoC) definiu o ponto médio USD/CNY em 7,1380 em relação à expectativa de 7,1656 (anterior 7,1418).

RENDA FIXA

• Os principais índices dos bancos centrais enfrentaram uma pressão modesta durante esta manhã na Europa, com catalisadores específicos leves e bem dentro dos limites de sexta-feira, antes da divulgação dos dados de suprimento dos EUA.
• Os títulos do Tesouro dos EUA (USTs) foram pressionados pelos comentários de Bowman, do Fed, que mencionou que provavelmente serão necessários mais aumentos nas taxas de juros nos EUA. Recentemente, houve uma resposta limitada a um comunicado detalhado de Williams, também do Fed, no qual ele indicou uma falta de inclinação específica para setembro e observou que estão se aproximando da taxa máxima.
• Os Bunds estão na extremidade inferior dos parâmetros de 131,85 a 132,39, uma faixa que ultrapassou o pico de sexta-feira por alguns poucos pontos, mas ainda tem um longo caminho a percorrer antes da mínima da semana passada/sexta-feira de 131,12.
• As Gilts seguem a mesma tendência descrita anteriormente, mas a queda é um pouco mais significativa, pois o indicador principal caiu cerca de 45 pontos.

COMMODITIES

• Os principais indicadores do petróleo estão em queda, com o WTI de setembro de 2023 abaixo de USD 82,00/bbl e o Brent abaixo de USD 85,50/bbl, movimento que ocorre em meio a um sentimento de risco negativo.
• O ouro à vista e os metais básicos estão sob pressão devido ao dólar, com poucos fatores fundamentais em jogo neste momento.
• A Arábia Saudita definiu o preço oficial de setembro do petróleo bruto Arab light para a Ásia em + USD 3,50/bbl em relação a Oman/Dubai e para o Noroeste Europeu em + USD 5,80/bbl em relação ao ICE Brent. Além disso, o preço oficial para o petróleo bruto leve para os EUA foi definido em + USD 7,25/bbl em relação ao ASCI, de acordo com a Reuters.
• O CEO da Saudi Aramco afirma que a visão de médio a longo prazo deles permanece inalterada; a Aramco também pretende aumentar a capacidade de produção de gás natural para atender ao crescimento da demanda doméstica; apesar das adversidades econômicas, eles veem sinais positivos de que a demanda global permanece resiliente. A demanda da China tem sido mais forte do que o esperado. Espera-se que a demanda chinesa cresça e apoie a atual recuperação do mercado. Há indícios de recuperação da economia no segundo semestre, com espaço para uma recuperação adicional na aviação.
• O Ministro do Comércio da Tailândia afirma que não há necessidade de proibir as exportações de arroz tailandês; as exportações de arroz da Tailândia devem se beneficiar da proibição das exportações de arroz da Índia.

US HEADLINES

• Bowman do Fed (votante) afirmou que provavelmente serão necessários mais aumentos nas taxas de juros nos EUA e que devem permanecer dispostos a elevar a taxa de juros dos fundos federais na próxima reunião se os dados recebidos indicarem que o progresso na inflação está estagnado, acrescentando que a política monetária não segue um curso preestabelecido, de acordo com a Reuters.
• Williams do Fed (votante) declarou: “Não tenho preferência sobre o que precisamos fazer na próxima reunião, porque acredito que isso realmente será determinado pelo progresso que estamos fazendo em relação a alcançar nossos objetivos e gerenciar os riscos”, quando questionado sobre setembro. “Acredito que nossa política monetária está em um bom lugar, definitivamente é restritiva…”. Além disso, ele acrescenta: “O debate realmente se resume a: precisamos fazer mais um aumento nas taxas de juros? Ou não?” e complementa “Isso pode mudar, dependendo dos dados. Acredito que estamos bem próximos do que seria a taxa máxima.”. “… por quanto tempo precisaremos manter a política em uma postura restritiva e o que isso significa.”

SESSÃO ÁSIA-PACÍFICO

• As ações da região Ásia-Pacífico (APAC) começaram a semana em sua maioria negativas, seguindo o recuo tardio da última sexta-feira em Wall Street, à medida que as ações da Apple ampliaram suas perdas após os resultados financeiros e as bolsas regionais reagirem aos dados fracos das folhas de pagamento não agrícolas (NFP) e aos ganhos nos salários por hora nos EUA, que foram mais fortes do que o esperado.
• O ASX 200 teve uma leve queda devido à fraqueza nos setores de saúde, finanças e tecnologia, em meio a uma semana agitada de divulgação de resultados, incluindo o maior banco da Austrália, o CBA, que está programado para divulgar o balanço trimestral na quarta-feira.
• O Nikkei 225 sofreu inicialmente com vendas no início do pregão após abrir com uma diferença abaixo do nível de 32.000 pontos, mas depois teve uma recuperação e retornou acima desse nível psicologicamente importante mencionado anteriormente.
• O Hang Seng e o Shanghai Comp seguiram o tom mais contido, com destinos mistos entre os desenvolvedores chineses nublando os ganhos no setor de energia. Os participantes estão cautelosos enquanto se preparam para os próximos eventos-chave, incluindo os dados comerciais na terça-feira, seguidos pelas informações sobre a inflação na quarta-feira.
• As Reservas Cambiais Chinesas (Jul 2023) ficaram em 3.204 trilhões de dólares, em comparação com as expectativas de 3.2 trilhões (anterior: 3.193 trilhões).

ÁSIA-PAC HEADLINES

• Os maiores fundos mútuos da China estão se aproximando dos limites governamentais de investimento no exterior, à medida que buscam retornos mais altos no exterior devido ao crescimento doméstico mais lento, de acordo com o Financial Times.
• O chefe de comércio da UE, Dombrovskis, pretende pressionar a China sobre barreiras às exportações e espera abordar laços muito desequilibrados após um aumento nas importações chinesas, de acordo com o Financial Times.
• As Filipinas condenaram a Guarda Costeira da China por disparar um canhão de água contra suas embarcações nas disputadas Ilhas do Mar do Sul da China, o que consideraram ilegal e perigoso, enquanto a China afirmou que tomou medidas necessárias contra barcos filipinos que entraram “ilegalmente” em suas águas, de acordo com a AFP. Além disso, a Embaixada dos EUA nas Filipinas afirmou que eles apoiam os aliados filipinos diante das ações perigosas da Guarda Costeira e da milícia marítima da China para obstruir uma missão de reabastecimento filipina, enquanto Hu Xijin do Global Times twittou que quanto mais os EUA apoiam, mais determinada a Guarda Costeira chinesa será em afastar as embarcações filipinas que entram ilegalmente.
• O Resumo de Opiniões do BoJ da reunião de julho afirmou que o Banco precisa continuar pacientemente com o afrouxamento monetário visando alcançar a meta de estabilidade de preços, e para atingir a meta de estabilidade de preços de 2% de maneira sustentável e estável, é necessário que o Banco continue apoiando o ímpeto de aumentos salariais por meio da continuação do afrouxamento monetário. Além disso, foi declarado que, dado os riscos crescentes de alta e de baixa para as perspectivas de preços, é apropriado para o Banco conduzir o controle da curva de rendimento com maior flexibilidade para responder a esses riscos.

CALENDÁRIO ECONÔMICO