A venda da GreenSky para um grupo de investidores marca um passo crucial na retirada do banco de Wall Street do empreendimento oneroso de empréstimos ao consumidor.
O Goldman Sachs concordou em vender a empresa especializada GreenSky para um grupo de investidores, representando um passo significativo no que se tornou uma retirada custosa das grandes ambições do banco de Wall Street de atender às massas.
O Goldman afirmou que venderá o negócio para um grupo liderado pela Sixth Street, que inclui também a empresa de investimento privado KKR, a Bayview Asset Management e a empresa de cartões de crédito CardWorks. A gigante de títulos Pacific Investment Management está comprando uma grande parte dos saldos existentes dos empréstimos da GreenSky, enquanto a CPP Investments está fornecendo financiamento estratégico.
A GreenSky continuará a originar empréstimos, principalmente voltados para consumidores que estão realizando reformas em suas casas.
O Goldman comprou a GreenSky no ano passado por cerca de US$ 1,7 bilhão e está vendendo por uma fração desse valor. Embora o Goldman não tenha divulgado o preço de compra, pessoas familiarizadas com o assunto afirmam que equivale a algo em torno de US$ 500 milhões. O Wall Street Journal relatou anteriormente que o grupo Sixth Street estava prestes a prevalecer em um leilão do negócio.
A aquisição da GreenSky foi peça central na tentativa do CEO do Goldman, David Solomon, de tornar a empresa um concorrente maior no empréstimo ao consumidor e uma “plataforma bancária do futuro”, como ele disse ao Journal em 2021.
Mas logo após a aquisição da GreenSky, diante de preocupações internas sobre sua estratégia de consumo e os gastos associados a ela, o Goldman decidiu recuar nos empréstimos ao consumidor. Agora, o Goldman está tentando decidir se descarrega suas parcerias de cartões de crédito com a Apple e a General Motors, o que essencialmente completaria sua saída dos empréstimos ao consumidor. (O Goldman permanece comprometido com a captação de depósitos do consumidor.)
Uma grande parte do negócio de empréstimos ao consumidor do Goldman, incluindo a GreenSky e os cartões de crédito, perdeu cerca de US$ 4 bilhões de 2020 ao final do segundo trimestre, em termos pré-impostos.
A retirada está sendo bem recebida por muitos parceiros do Goldman, que se opuseram a que o banco se afastasse de suas raízes em Wall Street e se expandisse além do empréstimo para os indivíduos mais ricos. Executivos seniores do Goldman também têm preocupações sobre o impacto que a expansão do banco nos empréstimos ao consumidor estava causando em suas ações. As ações perderam cerca de US$ 100 cada nos últimos dois anos, fechando na terça-feira a US$ 314,77.
O grupo de compradores da GreenSky, que prevaleceu em um leilão do negócio, é liderado pela Sixth Street e inclui o gigante de investimentos privados KKR. Eles serão acionistas da GreenSky, que continuará a originar empréstimos, principalmente voltados para consumidores que estão realizando reformas em suas casas, de acordo com pessoas familiarizadas com o assunto. A gigante de títulos Pacific Investment Management está comprando uma grande parte dos saldos existentes dos empréstimos da GreenSky. Uma pequena parte dos empréstimos está sendo adquirida pelo consórcio que está comprando a GreenSky.
Escrita por AnnaMaria Andriotis para WSJ
