• O DXY (índice do dólar americano) retorna acima de 101,00 pontos com USD/JPY testando 142,00;
• Os índices de ações europeus e americanos estão relativamente contidos, com o setor de tecnologia impactado pela SAP.
• O aumento temporário dos JGBs impulsiona brevemente seus pares, com os EGBs (títulos do governo europeu) e USTs (títulos do tesouro dos EUA) lutando para encontrar direção, enquanto os Gilts (títulos do governo do Reino Unido) recuam devido a dados de vendas no varejo desfavoráveis.
• O petróleo mostra-se em grande parte resiliente ao aumento do USD, enquanto os metais básicos são sustentados por estímulos chineses, e o XAU (ouro) está sob pressão.
• No calendário econômico de hoje, destaque para as Vendas no Varejo do Canadá, bem como os resultados financeiros da American Express e da Schlumberger.

BoJ

• O BoJ (Banco do Japão) está inclinado a manter sua política de controle de rendimento inalterada na próxima reunião, de acordo com a Reuters, citando fontes. Não há consenso dentro do BoJ sobre o quão cedo eles devem começar a reduzir os estímulos; muitos formuladores de política monetária não veem necessidade iminente de novas medidas, uma vez que o rendimento de 10 anos está sendo negociado de forma estável dentro do limite de 0,50%. Além disso, o BoJ pode esperar até que haja mais clareza sobre se uma desaceleração econômica severa pode ser evitada, permitindo aumentos salariais adicionais no próximo ano. As fontes adicionam que a política de controle de rendimento (YCC) precisa terminar em algum momento, mas o momento não é agora. Outra fonte disse que, mesmo que haja ajustes, provavelmente serão pequenas alterações para tornar o YCC sustentável. Espera-se que o BoJ revise para cima as previsões de inflação para o ano fiscal de 2023, de acordo com as fontes; no entanto, espera-se que os anos fiscais de 2023 e 2025 fiquem amplamente em linha com as projeções atuais.
• Posteriormente, relatos indicam que o BoJ vê pouca necessidade de agir sobre a política de controle de rendimento por enquanto, segundo a Bloomberg. Esses relatórios provocaram uma reação dovish no JPY (iene japonês) e no próprio BoJ, levando o DXY (índice do dólar americano) acima de 101,00, em detrimento de outras moedas estrangeiras e do mercado de commodities durante a manhã europeia.
• Recentemente, o principal diplomata de câmbio japonês, Kanda, afirmou que movimentos cambiais excessivos são indesejáveis e que está monitorando os mercados cambiais com senso de urgência, de acordo com a JiJi. Ele considera todas as opções, partindo do princípio de que movimentos excessivos são indesejáveis, mas não fez comentários sobre a situação atual. Essa atualização provocou um breve recuo no USD/JPY, para cerca de 141,40, antes que o movimento fosse em grande parte revertido. Kanda afirmou que não está em posição de comentar sobre política monetária e que há expectativas no mercado de possíveis mudanças na política monetária. Ele espera que o BoJ tome uma decisão apropriada, levando em conta as condições de preços e perspectivas em cada reunião. Indicam que estão surgindo sinais de mudanças no comportamento das empresas em relação à definição de preços.

SESSÃO EUROPEIA

EQUITIES

• As bolsas europeias estão relativamente estáveis após um desempenho misto na região Ásia-Pacífico, já que informações vindos da China, compensaram a fraca performance da região. O Euro Stoxx 50 está em baixa de 0,1%; na Europa, o setor de tecnologia está em queda, puxado pelo dados da SAP que cai 3,9%.
• Os setores de ações estão um tanto misturados, com o setor de Energia apresentando ganhos devido aos preços de referência do petróleo tenha recuado um pouco devido ao fortalecimento do USD. Enquanto isso, o setor de Tecnologia e o índice DAX 40 estão em queda de 0,5% após a SAP não atingir as expectativas de receita e lucro.
• Nos Estados Unidos, os futuros estão pouco alterados, pois se aproximam de um calendário escasso de eventos específicos dos EUA, com o ES (E-mini S&P 500) em alta de 0,1%; o NQ (E-mini Nasdaq 100) em alta de 0,3% é o de melhor desempenho após a pressão marcante de quinta-feira e o suporte dos relatórios dovish do BoJ (relatórios indicando uma postura expansionista do Banco do Japão), que diminuem os rendimentos.

FOREX

• O iene japonês cai à medida que o spread entre os títulos do Tesouro dos EUA e os títulos do governo japonês se amplia, em meio a fontes do Banco do Japão indicando que não há inclinação para ajustar a política de controle de rendimento na próxima semana.
• O par USD/JPY está próximo de 142,00 depois de ultrapassar os níveis de recuperação a partir da baixa de 140,00; declarações subsequentes de Kanda pressionaram brevemente o par de volta para 141,40.
• O índice DXY é impulsionado pelo colapso do iene, com o índice superando 101,00 dentro da faixa de 100,710 a 101,080.
• As moedas da Nova Zelândia (Kiwi) e da Austrália (Aussie) são enfraquecidas por um declínio no sentimento de risco e pelos ganhos do dólar americano. O par NZD/USD e AUD/USD ficam abaixo de 0,6200 e 0,6750, respectivamente.
• A libra esterlina não consegue valorizar-se mesmo com as vendas no varejo do Reino Unido melhor do que o previsto, já que o par GBP/USD recua de pouco acima de 1,2900 em direção à 1,2850, em face da força generalizada do dólar americano.
• O euro mantém-se próximo à marca de 1,1100 e o dólar canadense é sustentado por um interesse de vencimento significativo em torno de 1,3150 antes das vendas no varejo do Canadá.
• O PBoC (Banco Popular da China) fixou o ponto médio do USD/CNY em 7,1456 em comparação com a expectativa de 7,1965 (anteriormente em 7,1466). O regulador de câmbio da China afirmou que a flexibilidade do yuan está aumentando, assim como a compreensão do mercado em relação à flutuação de duas vias e ao risco neutro. A China evitará uma volatilidade acentuada na taxa de câmbio e manterá o yuan basicamente estável em níveis equilibrados de maneira vigorosa, além de usar medidas de política abrangentes para estabilizar as expectativas.

RENDA FIXA

• Os principais títulos do tesouro estão oscilando e sem direção definida, exceto os Gilts (títulos do governo do Reino Unido) e os JGBs (títulos do governo japonês), que têm uma direção mais clara.
• Os Bunds (títulos do governo alemão) estão voláteis, oscilando em torno de 133,00, e as T-Notes (títulos do Tesouro dos EUA) estão próximas da paridade, negociando entre 112-02/08+.
• Os Gilts estão melhorando após os ganhos do CPI (Índice de Preços ao Consumidor) do Reino Unido, sendo negociados a 96,70. Enquanto isso, os JGBs estão se recuperando firmemente, subindo de 147,73 para 148,74 na máxima, impulsionados pelas fontes dovish do BoJ (Banco do Japão).

COMMODITIES

• Os futuros de petróleo WTI e Brent com vencimento para setembro estão mais firmes nas primeiras horas da manhã europeia de sexta-feira e mantêm os ganhos da região Ásia-Pacífico, impulsionados pelas medidas adicionais de apoio econômico da China.
• O ouro à vista está sob pressão devido ao fortalecimento do dólar induzido pelo iene e recua da máxima intradiária de US$ 1.973,40/onça, aproximando-se de US$ 1.960,55/onça hoje.
• Enquanto isso, os metais básicos estão amplamente sustentados pelas medidas de estímulo econômico mencionadas da China.
• O Vice-Primeiro Ministro russo, Novak, diz que a Rússia não descarta a possibilidade de introduzir cotas para exportação de produtos petrolíferos. Ele afirma que algumas refinarias domésticas adiaram a manutenção para uma data posterior.
• Refinarias asiáticas reservaram volumes quase recordes de petróleo bruto para agosto, para transporte em agosto, substituindo o petróleo do Oriente Médio. Isso se deve a preços competitivos e grandes suprimentos que estão atraindo compras substanciais, segundo fontes citadas pela Reuters. A fonte acrescenta que o petróleo bruto dos EUA está sendo agressivamente direcionado para a Ásia.
• Mísseis russos atingiram o terminal de grãos de uma empresa agrícola na região de Odessa, na Ucrânia, resultando em duas pessoas feridas, de acordo com o governador da região citado pela Reuters.

SESSÃO ÁSIA-PACÍFICO

• As ações da região Ásia-Pacífico tiveram desempenho misto, com os esforços adicionais de suporte da China parcialmente compensando os ventos contrários de Wall Street, onde o Nasdaq 100 teve seu segundo pior dia do ano devido à decepção no setor de tecnologia e ao aumento dos rendimentos dos títulos do tesouro.
• O ASX 200 (índice australiano) ficou contido com perdas nos setores de tecnologia, financeiro e relacionado à mineração, mas com as quedas limitadas pela falta de catalisadores na Austrália.
• O Nikkei 225 (índice japonês) caiu na abertura, mas se recuperou bem das mínimas devido às flutuações cambiais e aos dados do IPC (Índice de Preços ao Consumidor) um tanto ambíguos, que foram em grande parte em linha com as expectativas, mas mostraram uma ligeira aceleração na inflação geral e no núcleo.
• O Hang Seng (índice de Hong Kong) e o Shanghai Composite (índice chinês) foram sustentados por mais esforços de suporte da China, na qual a NDRC (Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma) divulgou políticas para impulsionar o consumo de produtos eletrônicos e medidas para promover o consumo de automóveis.

HEADLINES ÁSIA-PACÍFICO

• A Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma da China (NDRC) divulgou políticas para impulsionar o consumo de produtos eletrônicos, incentivando institutos de pesquisa científica e entidades de mercado a aplicarem tecnologia de inteligência artificial doméstica para aprimorar o nível de inteligência dos produtos eletrônicos.
• Além disso, a NDRC emitiu medidas para promover o consumo de automóveis e irá encorajar regiões com restrições de compra a estabelecer metas anuais de compra o mais rápido possível, de acordo com a Reuters.
• Hoje a China explicará a lei anti-espionagem e restrições de exportação de minerais para executivos de empresas japonesas, americanas, sul-coreanas e da União Europeia, de acordo com a Jiji.
• A Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma da China realizará uma coletiva de imprensa na segunda-feira, às 10h no horário local (07h00 no horário de Brasília), para discutir investimentos privados.

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